Informationen für Investoren und Analysten

Im Jahr 2012 wurde mit der Allreal-Aktie, bezogen auf den Börsenkurs vom 1. Januar 2012, eine Gesamtperformance von 9.2% erreicht. Diese setzt sich zusammen aus dem Kursanstieg (3.4%), der Ausschüttung an die Aktionäre (4.0%) und dem Erlös aus dem Verkauf Bezugsrechte aus der Kapitalerhöhung (1.8%), wobei Letzterer sich auf den volumengewichteten Durchschnittspreis des Bezugsrechtshandels (7. bis 11. Mai 2012) bezieht.

In den letzten drei Jahren erzielten Investoren mit der Allreal-Aktie eine annualisierte Gesamtperformance von 17.1% (2010), 4.3% (2011) und 9.2% (2012). Daraus ergibt sich eine durchschnittliche stetige Rendite von 11.1% p.a.

Am 31. Dezember 2012 betrug die Börsenkapitalisierung der Allreal-Gruppe CHF 2 248.3 Millionen. Per Bilanzstichtag lag das konsolidierte Eigenkapital bei CHF 1 910.7 Millionen, womit ein Aufschlag (Differenz zwischen Börsenkurs und Eigenkapital pro Aktie) von 17.7 Prozent resultiert (31.12.2011: 15.4%).

Der Verwaltungsrat beantragt der Generalversammlung vom 5. April 2013 eine gegenüber dem Vorjahr unveränderte Ausschüttung von CHF 5.50 je Namenaktie in Form einer Rückzahlung von Reserven aus Kapitaleinlagen («Kapitaleinlageprinzip»).

Die Ausschüttung beträgt 83.4 Prozent des Unternehmensergebnisses exkl. Neubewertungseffekt, entsprechend einer Barrendite von 3.9 Prozent, bezogen auf den Schlusskurs der Namenaktie am 31. Dezember 2012.

Entwicklung Aktienkurs (indexiert)
Januar 2012–Dezember 2012

[1]Anzahl ausgegebene Aktien abzüglich Anzahl eigene Aktien

[2]Durchschnittlich ausstehende Aktien gemäss IAS 33-Berechnung

[3]Börsenkurs am 31. Dezember multipliziert mit Anzahl ausstehender Aktien am 31. Dezember

Aktienstatistik

Aktionärsstruktur per 31. Dezember 2012

54.6% des Aktienkapitals werden von Pensionskassen und Versicherungsgesellschaften und 8.3% von natürlichen Personen gehalten. Weitere 20.5% verteilen sich auf übrige juristische Personen sowie Fonds, Stiftungen und Banken. 16.6% des Aktienkapitals wurden nicht zur Anmeldung im Aktienregister eingetragen. Auf ausländische Aktionäre entfallen 3.6% (eingetragene Aktien).

2.50% Obligationenanleihe 2011–2016

Die Allreal Holding AG hat im zweiten Quartal 2011 eine festverzinsliche Anleihe über CHF 150.0 Mio. begeben. Aus der 2.50% Obligationenanleihe 2011–2016 flossen der Gesellschaft mit Liberierungsdatum vom 12. Mai 2011 nach Abzug der Emissionskosten CHF 148.6 Mio. zu.

Weitergehende Ausführungen zur Obligationenanleihe sind auf Seiten 95 und 96 des Geschäftsberichts ersichtlich bzw. können dem Emissionsprospekt vom 10. Mai 2011 entnommen werden.

Kursentwicklung 2.50% Obligationenanleihe 2011–2016 (in Prozent)
Januar 2012–Dezember 2012

2.125% Wandelanleihe 2009–2014

Im zweiten Halbjahr 2009 wurde im Rahmen eines Bookbuilding-Verfahrens eine 2.125% Wandelanleihe über CHF 200.0 Mio. mit einer Laufzeit von fünf Jahren platziert. Die Emissionskosten betrugen CHF 4.7 Mio.

In den Vorjahren wurden CHF 0.05 Mio. Wandelobligationen zu einem dannzumaligen Ausübungspreis von CHF 138.75 in Allreal-Namenaktien umgetauscht. Somit beträgt die ausstehende Wandelanleihe per 31. Dezember 2012 CHF 199.95 Mio. zu Nominalwert.

Kursentwicklung 2.125% Wandelanleihe 2009–2014 (in Prozent)
Januar 2012–Dezember 2012